I compensi differiti non subiscono la vendita figurativa. Il §877A(d) li assoggetta a una disciplina propria, costruita attorno a una distinzione binaria fra compensi idonei e non idonei. Da quale delle due categorie si ricada dipende l'intera economia dell'operazione.
Che cosa rientra nella nozione
La categoria è ampia e comprende, fra l'altro:
- i piani pensionistici qualificati di diritto statunitense: 401(k), 403(b), 457, oltre ai piani SEP e SIMPLE;
- i piani pensionistici esteri e le analoghe forme di previdenza costituite fuori dagli Stati Uniti;
- le voci di compenso differito in senso proprio, comprese quelle di natura contrattuale;
- i diritti a ricevere beni in relazione a prestazioni di servizi, per la parte non ancora assoggettata a imposta.
Attenzione a non confondere le categorie
I piani 401(k), 403(b), 457, SEP e SIMPLE sono compensi differiti, non «conti a fiscalità differita». Questi ultimi — IRA, 529, ABLE, Coverdell, HSA, Archer MSA — seguono il regime del §877A(e), che è diverso e comporta la tassazione immediata. È un errore di classificazione ricorrente, e sposta il momento del prelievo di anni.
Compensi differiti idonei
Un compenso differito è idoneo se ricorrono congiuntamente due condizioni:
- il soggetto erogatore è statunitense, oppure è un soggetto estero che opta per essere trattato come statunitense a questi fini, assoggettandosi ai relativi obblighi informativi e di ritenuta;
- il covered expatriate notifica all'erogatore la propria qualifica e rinuncia in modo irrevocabile ai benefici convenzionali sulla ritenuta.
Ricorrendo entrambe, non vi è alcuna tassazione al momento della rinuncia. In compenso ogni erogazione futura subisce una ritenuta alla fonte del 30% sulla parte imponibile, senza possibilità di invocare la convenzione contro le doppie imposizioni per ridurla.
Compensi differiti non idonei
Se anche una sola delle due condizioni manca — tipicamente perché l'erogatore è estero e non effettua l'opzione, situazione ordinaria per i fondi pensione italiani — il compenso è non idoneo. La conseguenza è drastica: il covered expatriate si considera aver percepito, il giorno precedente la rinuncia, il valore attuale dell'intera posizione maturata.
L'importo è tassato come reddito ordinario, quindi alle aliquote più elevate, e non alle aliquote sulle plusvalenze. La maggiorazione ordinariamente prevista per le erogazioni anticipate non si applica. Le erogazioni successive sono poi rettificate per evitare una seconda tassazione dello stesso valore.
Il punto critico per chi vive in Italia
Un fondo pensione italiano, o qualunque forma previdenziale estera, difficilmente effettuerà l'opzione per essere trattato come soggetto statunitense: non ne ha alcun interesse e ne deriverebbero obblighi gravosi. La posizione ricade quindi con ogni probabilità fra i compensi non idonei, con tassazione immediata e integrale del valore attuale, come reddito ordinario, in un anno in cui non è stato incassato nulla. È spesso la voce più pesante dell'intera operazione, e va quantificata prima di fissare la data di rinuncia.
Il confronto
| Idonei | Non idonei | |
|---|---|---|
| Momento del prelievo | A ogni erogazione futura | Giorno precedente la rinuncia |
| Base imponibile | Parte imponibile di ciascuna erogazione | Valore attuale del diritto maturato |
| Misura | Ritenuta del 30% | Aliquote ordinarie sul reddito |
| Benefici convenzionali | Rinuncia irrevocabile | Non rilevanti a questo fine |
| Esborso immediato | Nessuno | Integrale |
L'adempimento verso l'erogatore
La notifica all'erogatore e la rinuncia ai benefici convenzionali si effettuano mediante il Modulo W-8CE. La Notice 2009-85 dell'IRS ne fissa il termine: il modulo va consegnato entro il primo fra il giorno precedente la prima erogazione successiva alla data di espatriazione e il trentesimo giorno successivo a tale data.
Il termine è breve e cade in un periodo in cui l'attenzione è generalmente rivolta altrove. Il mancato rispetto può precludere il trattamento come compenso idoneo, con l'effetto di far ricadere la posizione nel regime della tassazione immediata.